Как изменились загрузка гостиниц и отельный рынок России летом 2026 года
Российские гостиницы начали летний сезон 2026 года несколько слабее, чем годом ранее. Однако по мере приближения к пику сезона разрыв с показателями 2025 года постепенно сокращался, а к сентябрю стал минимальным.
По расчетам компании Inventica, в мае средняя загрузка гостиниц 3 звезд по представленным в базе региональным рынкам была ниже прошлогодней на 5,1 п.п., 4 звезд — на 5,2 п.п. Наиболее заметное отставание наблюдалось в сегменте 5 звезд — 7,2 п.п.
Далее ситуация постепенно выравнивалась. В августе разница с предыдущим годом сократилась до 4,0 п.п. в гостиницах 3 звезд, 3,4 п.п. — в 4 звездах и 2,9 п.п. — в 5 звездах. В сентябре разрыв оказался минимальным за весь рассматриваемый период — от 1,2 до 2,8 п.п. в зависимости от категории объекта.
Таким образом, практически весь сезон российские гостиницы проходили ниже уровней предыдущего года, однако в среднем снижение оставалось умеренным и к концу сезона заметно сгладилось.
Гостиницы 3 звезд оставались наиболее загруженными
В среднем за период с мая по сентябрь 2026 года загрузка трехзвездочных гостиниц составила 72,3%, четырехзвездочных — 70,0%, пятизвездочных — 65,8%. Это соответственно на 4,1, 4,5 и 4,3 п.п. ниже показателей предыдущего года.
Если ограничиться календарным летом — июнем, июлем и августом, — разрыв выглядит несколько меньше (в сегменте гостиниц 3 звезд - на 4,8 п.п. ниже уровня лета 2025 года, в сегменте 4 звезд снижение составило 4,3 п.п., в пятизвездочных гостиницах отставание от прошлого лета — около 3,0 п.п.).
При этом сезон развивался вполне традиционно. В мае гостиницы только входили в высокий период. Затем показатели росли практически каждый месяц и достигли максимума в августе — от 70% до 76% в зависимости от категории звездности гостиниц. В сентябре вместе с завершением основного летнего сезона загрузка снова пошла вниз.
Иными словами, высокий сезон в 2026 году состоялся. Отличие от предыдущего года заключалось скорее в том, что гостиничный рынок прошел его на несколько более низком уровне.
Еще одна устойчивая особенность — более высокая загрузка трехзвездочного сегмента. На протяжении всего периода трехзвездочные гостиницы в среднем были загружены лучше четырехзвездочных, а пятизвездочные — слабее остальных категорий.
Одной общей причиной снижение загрузки объяснить нельзя: ситуация существенно различалась от региона к региону. Однако начало сезона действительно проходило на фоне некоторого охлаждения внутреннего туристического спроса. Российский союз туриндустрии оценивал снижение числа организованных поездок по России в июне примерно в 4,8% год к году; близкую оценку — около 4% — давало Минэкономразвития.
Одновременно участники рынка отмечали транспортные сложности на отдельных направлениях: нестабильную работу аэропортов, высокую стоимость авиабилетов, дефицит железнодорожной перевозки, а на части южных направлений — проблемы с топливообеспечением. Эти факторы особенно чувствительны для регионов, куда значительная часть туристов добирается на самолете или автомобиле.
Еще одним конкурентным фактором стал зарубежный отдых. На фоне укрепления рубля туроператоры фиксировали рост продаж по ряду иностранных направлений, а летом доля зарубежных бронирований российских туристов увеличилась относительно 2025 года.
При этом вклад каждого из этих факторов в гостиничную загрузку отдельных регионов различался, поэтому напрямую объяснять ими общую динамику рынка было бы некорректно.
Средние показатели скрывают очень разные региональные рынки
Средняя динамика по стране дает лишь первое представление о сезоне. За снижением на несколько процентных пунктов скрываются рынки с принципиально разной ситуацией.
Здесь важно смотреть сразу на два показателя: насколько изменилась загрузка относительно прошлого года и на каком абсолютном уровне она осталась после снижения.
Для части регионов падение на 3–5 п.п. означает скорее умеренную коррекцию после сильного сезона 2025 года. Если при этом гостиницы продолжают работать с загрузкой около 80% и выше, говорить о слабом сезоне было бы некорректно.
Так, среди крупных туристических рынков летом 2026 года загрузка трехзвездочных гостиниц находилась примерно на уровне 80% в Москве и Московской области, Нижегородской и Калининградской областях, Карелии и Республике Алтай. Выше 80% показатели были в Санкт-Петербурге, Приморском крае, Татарстане, Сахалинской области, Алтайском крае и ряде других регионов.
При этом часть этих рынков также уступала результатам прошлого года. Например, в Москве загрузка снизилась примерно на 5 п.п., однако абсолютный уровень остался высоким — около 75–80% в зависимости от категории гостиницы. В Санкт-Петербурге снижение было еще меньше, а загрузка гостиниц 3–4 звезд в высокий сезон превышала 80%.
Совсем иначе выглядит ситуация там, где одновременно произошло и сильное падение к прошлому году, и снижение абсолютной загрузки до заметно более низкого уровня.
Самый яркий пример — Крым. Здесь трехзвездочные гостиницы в мае–августе потеряли около 22 п.п. к прошлому году, а в июле–августе разрыв превышал 30 п.п. В результате средняя летняя загрузка 3-звездочных гостиниц оказалась около 60% — то есть проблема заключалась уже не просто в отрицательной динамике, а в существенно более слабом абсолютном результате.
Поэтому одинаково трактовать снижение загрузки в разных регионах нельзя. Потеря нескольких процентных пунктов на рынке, который сохраняет загрузку около 80%, и падение на 20–30 п.п. до уровня около 60% — это две принципиально разные ситуации.
Региональная картина дополнительно усложняется тем, что разные категории гостиниц внутри одного субъекта могут вести себя по-разному. Снижение 3-звездочного сегмента не обязательно означает сопоставимого падения 4- или 5-звездочных объектов — и наоборот.
Крым: наиболее заметное снижение среди крупных туристических направлений
Наиболее выраженное снижение среди рассматриваемых крупных туристических рынков зафиксировано в Крыму.
По итогам 2025 года Крым занимал пятое место среди регионов России по числу ночевок в коллективных средствах размещения: на него приходилось около 4% общероссийского показателя.
В мае–августе 2026 года средняя загрузка гостиниц 3 звезд была ниже уровня предыдущего года на 22,0 п.п. При этом к середине лета ситуация ухудшилась: в июле разрыв достиг 32,0 п.п., в августе — 30,1 п.п.
В более дорогих категориях снижение также было существенным. За май–август гостиницы 4 звезд потеряли относительно прошлого года 18,7 п.п., 5 звезд — 17,3 п.п. В августе разница составляла соответственно 24,7 и 28,9 п.п.
Таким образом, речь идет не о локальной просадке одной категории: отрицательная динамика затронула все рассматриваемые категории классифицированных гостиниц.
Другие источники фиксируют то же направление. По данным TravelLine, число бронирований гостиниц Крыма на июль–август снижалось примерно на 31% год к году, а число отмен заметно выросло. Участники рынка связывали эту динамику с транспортными сложностями, перебоями в инфраструктуре и более осторожным поведением туристов.
По итогам лета доля Крыма в гостиничных бронированиях по России также заметно сократилась.
Москва: умеренное снижение при высокой загрузке
Совсем иначе выглядит ситуация на московском рынке.
С мая по август 2026 года средняя загрузка гостиниц 3 звезд снизилась относительно аналогичного периода прошлого года на 4,6 п.п., 4 звезд — на 5,2 п.п., 5 звезд — на 5,6 п.п.
Наибольший разрыв наблюдался в мае: от 7,6 п.п. в трехзвездочных гостиницах до 9,8 п.п. в пятизвездочных. Затем показатели начали сближаться с прошлогодними. К августу отставание в сегменте 3 звезд сократилось до 2,3 п.п., 4 звезд — до 3,4 п.п.
При этом говорить о слабой загрузке московского рынка было бы неверно. В среднем за май–август 2026 года она составляла 78,4% в гостиницах 3 звезд, 76,0% — в 4 звездах и 75,0% — в 5 звездах.
То есть Москва хорошо иллюстрирует разницу между падением год к году и низкой загрузкой как таковой: рынок потерял несколько пунктов относительно сильного 2025 года, но абсолютные показатели остались высокими.
Напомним, что Москва — крупнейший гостиничный рынок страны: по итогам 2025 года на нее приходилось около 19,3% всех ночевок в коллективных средствах размещения России
Высокий абсолютный уровень загрузки Москвы сохраняется на фоне масштабного внутреннего турпотока, развитой транспортной доступности и большого культурного, событийного и гостиничного предложения. Однако динамика 2026 года показывает, что даже крупнейший и диверсифицированный рынок двигался примерно в русле общего снижения.
Санкт-Петербург: отставание сократилось уже в течение лета
В Санкт-Петербурге ситуация летом 2026 года выглядела заметно сильнее.
За май–август средняя загрузка гостиниц 3 и 4 звезд уступала прошлогодней примерно на 3,4 п.п., пятизвездочных — на 2,0 п.п. Таким образом, снижение оказалось слабее как московского, так и среднероссийского уровня (по выборке).
Особенно заметно это стало по мере развития сезона. В мае трехзвездочные гостиницы Петербурга отставали от показателей 2025 года на 7,1 п.п., четырехзвездочные — на 5,9 п.п., пятизвездочные — на 6,4 п.п. Однако уже к августу разрыв практически исчез: загрузка 3-звездочных гостиниц почти сравнялась с прошлогодней, 4-звездочные уступали менее 1 п.п., а 5-звездочные вышли примерно на уровень августа 2025 года.
При этом Петербург сохранял один из наиболее высоких абсолютных уровней загрузки среди крупных туристических рынков страны. В среднем за июнь–август она составляла около 84% в гостиницах 3 звезд, 81% — в 4 звездах и 74% — в 5 звездах.
Такой результат во многом соответствует самой структуре петербургского спроса. Лето здесь остается ярко выраженным высоким сезоном, который поддерживается белыми ночами, событийным календарем и сильным культурно-познавательным продуктом. Город концентрирует крупнейшие музеи, театры и выставочные пространства страны, а летний период дополнительно усиливается фестивалями, навигацией и традиционными городскими событиями.
Кроме того, Петербург работает не только как самостоятельное направление, но и как туристический хаб Северо-Запада. Ранее городской Комитет по развитию туризма оценивал долю гостей, продолжающих путешествие по другим направлениям макрорегиона (в Карелию, Выборг, Псков, Великий Новгород и другие территории), примерно в треть турпотока.
В результате Петербург летом 2026 года оказался одним из примеров рынка, где снижение к прошлому году было относительно небольшим, а абсолютная загрузка оставалась высокой. Именно сочетание этих двух показателей позволяет говорить о более устойчивом сезоне, чем в большинстве других крупных гостиничных направлений.
Сильный гостиничный продукт сохраняет спрос даже в сложный период
Среднерыночная динамика важна, но результат конкретного гостиничного проекта во многом зависит от самого продукта. Объекты, которые точно отвечают потребностям своей аудитории и создают для гостя понятную ценность, способны сохранять высокую загрузку даже в периоды охлаждения рынка.
Inventica помогает инвесторам еще на предпроектной стадии понять рынок и сформировать конкурентоспособный гостиничный продукт. Мы анализируем потенциал локации, спрос и целевую аудиторию, конкурентную среду, существующее и перспективное предложение, после чего определяем оптимальный формат, позиционирование, инфраструктуру и ключевые параметры проекта.
На основе разработанной концепции мы готовим финансовую модель и бизнес-план, оцениваем инвестиционную эффективность проекта и сопровождаем его при привлечении проектного финансирования, включая подготовку материалов и защиту проекта в банке.
Наша задача — не просто обосновать строительство гостиницы, а помочь инвестору создать продукт, который будет востребован рынком и сможет устойчиво работать в разных рыночных условиях.
При использовании материалов статьи, включая аналитические данные и выводы, обязательна активная ссылка на первоисточник — Консалтинговая компания Inventica.
Комментарии